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【1000个红包】4步选基秘笈大公开！

2020-03-02

文末有红包

受海外疫情影响，A股3000点保卫战仍在继续。公募基金的火热也在继续。

经历了2019年A股市场的客官，想必大都再次亲身体会到了“炒股不如买基”。而今年以来至2月26日，这样的体验还在继续。据中国银河证券基金研究中心数据统计，截至2月26日，公募股票型基金今年以来净值增长率平均值为6.85%，混合型为8.29%，同期上证综指涨跌幅为-2.04%。

再加上A股市场春节以后的绝地反弹以及万亿成交量加持，公募基金作为普惠型金融理财方式，自然也愈加深入人心、受人青睐。据Wind数据，截至2月26日，公募基金新发规模已达到2681亿（注意：这个数据是经过比例配售以后的）。

一方面，富二家作为公募基金行业内的一员，自身的价值被不断发现、被更好应用，对于这样的基金发行盛况是喜闻乐见的。但另一方面，由于身兼投资者教育工作的角色，富二更希望客官们的投资决策是理性的、客观的。

那么，怎样的投资决策是理性、客观的呢？换句话说，怎样选择合适的产品呢？

富二不妨以近日刚结束募集的一只灵活配置混合型基金——富国清洁能源（005368）为例来说明。

首先，看产品与自身的风险偏好匹配度。

富国清洁能源是混合型基金，属于R3中风险等级，如果您是在富二家直销购买，那么适合您在直销的风险测试结果为稳健型以上的客官。否则客官需要慎重考虑是否认购哦！

其次，看产品的投资范围是否具有前景。

富国清洁能源拟投资主题聚焦于“清洁能源”。目前，随着新能源汽车产业链、光伏产业链等在技术创新推动、消费需求激增、政策暖风频吹等因素的助推下，能源改革势在必行。而随着清洁能源的技术进步和成本的下降，清洁能源在消费端的渗透力将快速提升。清洁能源产业既具备创新力强的特点，享有科技行业的高估值，又进一步向消费端渗透，具备消费行业长期稳定的业绩成长性。兼具科技和消费的双重属性，是该行业长期成长性的驱动力，未来清洁能源产业有望迎来长期发展机遇。

第三，如果是主动管理型产品，还要着重看产品的掌舵手——基金经理本人。

虽言历史业绩不预示未来表现，但是历史业绩显然是能在一定程度上反映基金经理的投资水平的。富国清洁能源的拟任基金经理是杨栋。翻阅杨栋的投资经历和历史业绩，再联想到他在业内“成长猎手”的称号，富二只想说四个字：名副其实！

基金经理：杨栋

2011年5月加入富国基金，历任助理行业研究员、行业研究员；

2015年8月起任富国天合稳健基金经理；

2015年12月起任富国低碳新经济基金经理。

投资经历：具有近10年证券从业经历。成长风格鲜明，均衡成长型选手。具有4年多行业研究经验，对能源、环保、节能等行业了解透彻。

投资理念：淡化择时，行业均衡配置，自下而上选股，力求从个股的成长性获取超额收益。通过组建“创新”特点清晰的组合，实现长期稳定回报的投资理念。

说到历史业绩，也许从由杨栋独自管理的富国低碳新经济（001985）的表现来看更有说服力。

富国低碳新经济（001985）

成立于2015年12月18日，至今已有4年多的运作时间。该基金成立不久即遭遇熔断，紧接着2017年市场风格转向以白马、蓝筹为主的价值型，2018年经历熊市，但是它最近三年收益率却达到88.93%，同类排名24/339，排名居前1/10，杨栋也成为少有的穿越成长风格盐碱地依然收获到时间玫瑰的绩优成长型基金经理。同期业绩比较收益率为9.56%，相比业绩比较基准，超额收益达79%，近三年上证综指收益率为-6.57%，相比上证综指的超额收益超95%。

名称	最近三年收益率
富国低碳新经济	88.93%
业绩比较基准	9.56%
上证综指	-6.57%
银河三级分类排名	24/339

数据来源

产品业绩数据银河证券，同类排名指混合型-偏股混合型-偏股型基金（A类）, 最近三年业绩比较基准收益率为79.37%,上证综指收益率为-6.57%，业绩比较基准数据与指数数据来自wind，截至日期：2020/2/21。

富国低碳新经济成立于2015年12月18日，业绩比较基准为中证800指数收益率×60%＋中债综合全价指数收益率×40%。基金管理人管理的其他基金的业绩不构成对本基金业绩表现的保证。

富二还截取了该基金成立以来的4个完整年度的业绩。相对于大盘，都有更“带劲”的表现。特别是在2016年度、2017年度、2019年度，富国低碳新经济相对上证综指都有较高的超额收益。

数据来源：2016——2018年基金业绩数据来自基金年报，2019年业绩数据来自银河证券，2019年低碳新经济业绩同类排名62/413，同类排名指混合型-偏股混合型-偏股型基金（A类），业绩比较基准和上证综指指数数据来自wind，截至2019年12月31日。

说句题外话，富二曾看到杨栋的采访，他有两句话让富二深为感动，也更为信任——

作为一个基金经理的初心就是长期给信任我们的持有人赚钱。

我觉得人的一生最重要就是幸福感。我可以从帮助别人的过程中找到幸福感，而不是说从赚钱中得到幸福感。

如果说企业家要有企业家精神，那么富二觉得基金经理有这样的意识也不失为基金经理精神。

最后，也是很重要的参考点——基金公司的实力。

权益大司富国基金，在主动权益投资方面始终站稳在行业第一梯队。海通证券数据显示，2019年富国基金全年权益类基金平均收益率达49.15% ，在12家大型基金公司中排名第四位，其中26只主动权益类基金回报超50%，19只主动权益类基金回报超60%，9只主动权益类基金回报超70%。其中有不少权益类产品跻身同类排名的前5%。富国基金自成立以来始终专注于投研能力的提高、专注于投资管理能力提升，并形成了“深入研究、自下而上、尊重个性、长期回报”十六字方针理念。值得客官的托付和信赖。